#好文分享 如果銀行有狀況，現金到底放在哪裡才安全？ 矽谷銀行（Silicon Valley Bank）倒閉的事件，讓大家突然警覺，「存款」也有可能拿不回來。 當然通常存在銀行的錢是有「保險」的。 ​ 例如：在美國25萬美元以下的存款由聯邦存款保險公司（FDIC）所保障，一旦銀行付不出存戶的錢時，FDIC會立刻接管該銀行，代為墊款，並儘速將受保障的存款部份，賣給其他銀行。也就是只要你的存款在25萬美元以下，你的存款可能從另一個銀行領出來。 這個機制從1933年FDIC成立到現在，受保障的存款沒有因為銀行經營不當而受到損失。 ​ 在2008年的華盛頓互惠銀行（Washington Mutual）倒閉時（美國史上第一次銀行倒閉），所有的存款，「包括超過25萬元，不受保障的部分」，都被轉移到摩根大通銀行，也就是當銀行出事時，美國政府就會出來「喬」，讓所有存款戶的「所有存款」不受損失，這樣就不會發生連鎖性的擠兌，金融危機就暫時解除了。 ​ 這次的矽谷銀行及隨後出事的「簽名銀行」 ​ (Signature Bank) ​ 也不例外，所有的存款戶，即使超過25萬美元的部分，FDIC都出面保證不會受到影響，因此危機短期也就解除了。 ​ 這樣看來，有沒有超過25萬美元好像沒有關係，反正政府都會出來救。 ​ 當然，這三次有救，並不代表每次政府都會救。除非美國國會通過新的法案，否則25萬美元以下的存款，還是最保險，最安全的。 ​ 也許你會問，當銀行發生問題時，超過25萬美元的部分，如果政府決定不管會如何？（深吸一口氣） ​ 由於存款是銀行的負債（就是銀行向存款戶借錢），當銀行遭清算時，存款不受保障的部份必需等到銀行變賣資產後，才能還這個債。也就是這部分的存款會卡在銀行一段時間，而且不一定全部可以拿回來。 ​ 所以為了： 1. 避免政府撒手不管 2. 避免超過保障的存款被卡住 3. 賺取比活存甚至短天期定存更高的利息 （升息時，存款利息總是升得很慢） 年初至今美國的存款流失接近8%。 ​ 那美國的錢流去哪裡了？ 哪裡是又安全，又穩定，利息又高的地方呢？ ​ 如果是大的公司機構（法人），可以自己去買短天期的政府債券（單筆交易金額大，一般人難執行），利息比銀行存款高，而且放在銀行的保管帳戶，就算銀行被清算，因為是放在保管帳戶，不是銀行的負債，不會被納入清算的過程，這些債券可以馬上拿回來。 ​ 那一般人呢？ 「貨幣市場基金」應該是存款以外最方便，波動最低，收益最高的產品。 ​ 這種基金提供每日的申購贖回，淨值波動及低。基金公司將投資人的錢投入不同天期的短期固定收益工具中，因為投資人不太可能同時贖回，所以也會投一些較長天期的債券來增加收益，但是多以一年期以內的為主，很多貨幣市場基金的收益甚至可以接近一年期的定存。 ​ 台灣的存款戶所受到的保障與美國類似，但是存款保險的金額僅為300萬元，較美國為低。也就是超過的部分，是有可能會受到銀行經營成效影響。 ​ 然而，即使超過300萬元的存款，至今都是有驚「無險」！ ​ 畢竟銀行是特許行業，受到政府的許可經營，受到一般企業沒有的保障和監督，如果出事，政府也難逃失職之責（聯準會的鮑爾近期就要為矽谷銀行倒閉接受國會的質詢），如果存款戶的錢受到損失（官員立委也都是存戶喔），那還得了。 所以過去台灣的做法也都如美國主管機關般的出面「喬事」，最後都由其他銀行出來接手。 ​ 另外，台灣也有貨幣市場基金，但是報酬率遠不如美國，通常低於長天期的存款利息甚多，只比活期存款好一些。 ​ 主要原因是可使用的工具不多，大多為票券及定存。除非你隨時要用到錢，或是存款金額太大，利息扣稅後不划算，否則貨幣市場基金並不是一般人「停泊現金」（不是指長期的投資喔）的最佳選擇。 ​ 看來台幣「現金」最佳的選擇還是「用不同天期的定存」來增加報酬率及維持變現性。 ​ 如果擔心銀行的風險（有可能發生嗎？），那就分散到不同的銀行的定存，再買一些貨幣市場基金代替活存即可。 ​ 你可能會問，那存款保險的意義何在？ 既然一般存款戶沒有能力判斷銀行的體質，要民眾自行注意風險談何容易？所以一般的心態是，既然銀行是政府在監督，出了事，只要政府出來喬就好了，25萬美元，250萬美元，300萬台幣，3000萬台幣的保額有差嗎？反正銀行「小」到不能倒… 在台灣還有更好的方式為現金提升收益嗎？（債券基金的淨值變動太大，一般不用來做現金管理）請在下方留言。