許多網站上都標榜所謂的幫助投資人做理財計劃，例如，只要輸入“期初投資金額”，“每月可以投入的金額”，“目前的年紀”，“想退休的年紀”等等，再問一些關於風險的問題，就可以設計出一個投資組合，然後這個投資組合就可以幫助你達到到目標。（關於這個選出的投資組合，我在另一篇發文中有提到，如果沒有所謂的“投資後的管理”，也就是“再平衡”或是“策略的改變及溝通“，這個投資組合很快就失效了，你可能很快就和它分手了。） 我這裡要提的是，前面的敘述到底有沒有問題？（你先想想再往下看） 基本上“起始金額”及“未來可投資資金”（這個能真的估的準嗎？）及風險承受能力，已經決定未來期末的結果。 就算設定了目標，也可能要重做，也就是可能要降低目標（資金少就是少，不能叫他馬上中樂透。風險承受能力低就是低，當下可以改變嗎？有些人因為要做高風險的投資就重作測驗。這就像問你酒量如何，你誠實地說：還好，但是為了想試一瓶烈酒，就說酒量很好，結果醉的不省人事）。我認為有多少錢，能冒多少風險，就盡可能去放大報酬率，賺最多的錢。不管你幾歲，或有什麼目標，這個原則都適用。 等等，如果已經八十歲了，不是應該投資保守的產品嗎？ 如果照這樣的原則，世界上不會有巴菲特的存在。一個一輩子做投資，經歷過各種股災，目前資產是十輩子都用不完的人，就算是在“最後的日子”，他的投資也可以是一般人所謂的“高風險”才對。 對他而言，“你的風險”是在他可控制的範圍，就算明天虧了一半，他的血壓也不會飆升。也許對他們而言，投資就像人生，就像行善。把錢放在生產力低（但是虧損機率也低）的標的，是浪費資源，是種罪惡。 至於將資金分為不同的目的，投資不同的產品或是不同的組合，我認為也是不必要的。一般人只需要一個投資組合就夠了，讓它在你“能承受的風險範圍”，賺最多的錢。不需要對不同時期的支出（例如旅行，兒女就學，買車等等）做不同的計畫，對市場做不同的預估。 想想，如果三個月後要去旅行，就認為這三個月中市場會崩盤，所以要將錢放在定存中嗎？當你要用錢時，從這個組合中贖回就是了。但是沒有用的時候，讓你的錢去盡最大的努力，如雪球般，滾出最多的錢。